Q1 2025: Nyheter om tillverkning av förbrukningsvaror och förpackningar

ERA Groups kvartalsvisa analyser av marknadsläget, möjliga konsekvenser för inköpsverksamheten samt planering av leveranskedjan.Allmänna observationer och uppdateringar om leveranskedjan

Prognoser för logistik och frakt 2025

Att hålla leveranskedjorna nära hemlandet USA:s satsningar på att minska beroendet av utrikeshandel har tagit fart till följd av politiska incitament, tullar och globala störningar. Enligt en undersökning genomförd av Bain & Company planerar 81 % av de 166 tillfrågade VD:arna och operativa cheferna att föra leveranskedjorna närmare genom reshoring och nearshoring. Inhemsk tillverkning stimuleras ytterligare genom CHIPS Act och Inflation Reduction Act.1 AI:s roll I sin artikel ”Industry Leaders Weigh in with 2025 Predictions” citerar Brian Straight, chefredaktör för Supply Chain Management Review, IBM: ”Även om en viss skepsis kring AI i leveranskedjan kvarstod 2024, kommer AI 2025 att vara integrerat i hela leveranskedjan, eftersom ledare prioriterar genomgående insyn och snabbare beslutsfattande.” På samma sätt tillägger Richard Barnett, marknadschef på Supplyframe: ”År 2025 kommer organisationer att fokusera på nya tillämpningar för [AI] som gör det möjligt för dem att snabbt analysera information om leveranskedjan eller automatisera manuella uppgifter inom design, inköp och upphandling.”2Förberedelser för eventuella tullar Förändringar – eller avsaknad av förändringar – i regeringens lagstiftning och politik har hamnat i fokus för ledare inom leveranskedjan. ”Leveranskedjor har på senare tid blivit en större del av den politiska debatten till följd av stora händelser och störningar såsom pandemin, torkan vid Panamakanalen, arbetsmarknadsutmaningar och geopolitiska spänningar utomlands.”3Hållbarhet och ansvar 2025 förväntas bli ett mycket progressivt år för implementeringen av utökat producentansvar (EPR), med extra fokus på förpackningar. Stor uppmärksamhet kommer att ägnas åt livscykelanalyser (LCA) för att fastställa hur mycket producenterna ska betala till EPR-programmet. Fem delstater i USA har redan antagit lagar, och Oregon kommer att bli den första delstaten som ”officiellt startar ett program i sommar^.”4

Godstransporter Det är dyrare än någonsin för nya transportföretag att etablera sig på marknaden, på grund av högre försäkringspremier och finansieringskostnader kopplade till den uppblåsta marknaden för begagnade lastbilar under 2021 och 2022. Eftersom färre nya transportföretag byter ut sina befintliga lastbilar kommer kapaciteten för helbilstransporter att minska, vilket förväntas leda till höjda fraktpriser.5 VIKTIGA SLUTSATSER: Var ska man börja? Det händer så mycket över hela världen, oavsett om det drivs av politik, industri eller teknik. Vi föreslår att du prioriterar ovanstående områden utifrån ditt företags största behov. Om tullar är ett problem bör utforskningen av alternativa källor, särskilt nordamerikanska, stå högst upp på din lista. Att stärka relationerna med dina fraktleverantörer är sannolikt också av största vikt. Beroende på i vilken delstat ditt företag är baserat bör du bedöma vilken tidpunkt som är lämplig för hållbarhetsinitiativ. Slutligen kan en undersökning av teknik och hur AI kan utnyttjas av ert företag vara värt att tilldela ett underteam.

Wellpapp

Många tillverkare av wellpapp försökte höja priserna på olika produkter minst två gånger under 2024. Nu föreslås att prisökningarna ska träda i kraft den 1 januari 2025; Packaging Corporation of America (PCA) en höjning på 70 dollar per ton (7,7 %) för linerboard och en höjning på 90 dollar per ton (11,3 %) för medium, vilket snabbt följdes av International Paper, Georgia-Pacific, Smurfit Westrock, Pratt Industries, Cascades och Grief som efterföljde med egna höjningar. Dessa prisökningar tillkännagavs mitt i en oförändrad efterfrågan, men en ökad efterfrågan är troligen på väg. ”Sammantaget tror vi att [pris]höjningarna drivs av en ökande efterfrågan på marknaden och ihållande höga insatskostnader”, sade Michael Roxland, senior analytiker för papper och förpackningar hos Truist Securities.⁶ Bob Cohen från Acme Corrugated Box Co instämde och sade att ”[den] kommande prisökningen verkar vara oläglig, men jag tror det vore naivt att tro att något inte kommer att märkas vid slutet av första kvartalet. Även om RISI har sänkt sin prognos för efterfrågan på kartonger tror jag att de oberoende aktörerna ... kommer att öka försäljningen långt utöver den försiktiga prognos de har offentliggjort^.”7 [caption id="attachment_12417" align="aligncenter" width="581"]

Diagramdata: RISI:s veckovisa index för massa och papper[/caption] HUVUDSAKLIG SLUTSATS: Även om det ryktades om en RISI-höjning i december blev den inte av, men det verkar troligt att en sådan kommer att ske i januari 2025. Om era leverantörer försöker höja priserna före en indexhöjning rekommenderar vi att ni kraftfullt motsätter er detta och/eller söker andra leverantörer. Om ni inte har avtal som gör era leverantörer ansvariga för prisändringar kan vi inte nog betona vikten av att förhandla fram sådana avtal.

Timmer/pallar

Svåra avverkningsförhållanden till följd av en regnig vinter och en varierande regional efterfrågan fortsätter att påverka virkespriserna.⁸ Leveranserna av kanadensiskt virke till USA har avtagit på grund av höjda tullar och minskad byggaktivitet.⁹ Virkespriserna är 17,2 % högre än vid samma tidpunkt förra året. En förväntad ökning på 11 % av bostadsbyggandet 2025 kommer att fortsätta att driva upp virkespriserna under hela året.¹⁰ Förändringar i virkespriserna, utmaningar på arbetsmarknaden och transportkostnader fortsätter att plåga pallmarknaden. Träpallmarknaden expanderar dock på grund av den ökade användningen av träpallar inom flera branscher. Det finns gott om kärnpallar tillgängliga, och priserna på pallar av klass A och klass B förblir stabila, med viss prispress på pallar av klass A.¹¹ [caption id="attachment_12419" align="aligncenter" width="603"]

Diagramdata: Producentprisindex per bransch: Tillverkning av träemballage och pallar[/caption] HUVUDSAKLIG SLUTSATS: Tidig upphandling kommer att vara avgörande för kostnadshanteringen inom trävarusektorn under detta kvartal. När det gäller pallar innebär de stabila priserna på alternativ i klass A och klass B en möjlighet att säkra leveranser innan eventuella prisökningar inträffar. För att optimera kostnaderna bör man överväga att diversifiera leverantörerna, teckna avtal för att säkra förutsägbara priser samt utnyttja tillgången på kärnpallar för att effektivt möta efterfrågan.

Kemikalier och gaser

Höga lagernivåer, eftersläpande effekter av räntesänkningar och en recession inom tillverkningsindustrin kommer att hålla efterfrågan på en oförändrad nivå och utnyttjandegraden låg under 2025, samtidigt som kapacitetsinvesteringar sannolikt kommer att skjutas upp till slutet av 2025 eller 2026. Tullar, handelsspänningar med Kina och instabiliteten i Mellanöstern kommer att störa exporten, höja kostnaderna och göra att protektionistiska åtgärder fortsätter att dominera den amerikanska kemikalie marknaden under 2025. Överkapacitet i Asien, särskilt från lågkostnadsproducenter i Kina, kommer att sätta press på de globala priserna och tvinga amerikanska producenter att konkurrera med minskade marginaler samtidigt som importen ökar.¹³ [caption id="attachment_12420" align="aligncenter" width="595"]

Diagramdata: Producentprisindex per varugrupp: Kemikalier och liknande produkter: Industrikemikalier[/caption] VIKTIGT ATT KOMMA IHÅG: Utnyttja lagerminskningar genom att förhandla fram fördelaktiga villkor med leverantörerna. Håll dig uppdaterad om geopolitiska och handelsmässiga utvecklingar, eftersom nya tullar eller störningar i leveranskedjan kan påverka priser och tillgänglighet. För att minska riskerna med global överkapacitet och potentiell prisvolatilitet bör du överväga att diversifiera din leverantörsbas och utforska möjligheter till kostnadsbesparingar, såsom bulkinköp eller långsiktiga avtal.

Plast

Allt tyder på högre kontraktspriser för polyeten (PE) och polypropen (PP) i januari 2025;¹⁴ och, som ThePlasticsExchange noterar, har PE-tillverkarna föreslagit en prishöjning på 0,05–0,07 dollar/lb för januari.¹⁵ Nordamerika, Mellanöstern och Kina förväntas konkurrera hårt om marknadsandelar på den internationella PE-marknaden. ”Tullar, fraktkostnader och förändrade handelsbalanser minskar de traditionella arbitragemöjligheterna, vilket gör det svårare för tillverkarna att förlita sig på långvariga pris- och marknadsstrategier^.”16 Hållbarhet står också i fokus på plastmarknaden. Paniken och den frenetiska takten mot att ”eliminera all plastförpackning” har avtagit, men insatser för att minska plastförpackningar och främja hållbarhet är fortfarande en viktig prioritering runt om i världen. Nya lagar om minskning av plast ska införas i många delstater i USA, och det globala avtalet om plastföroreningar står fortfarande på FN:s agenda. ¹⁷ [bildtext id="attachment_12421" align="aligncenter" width="367"]

Diagramdata: ThePlasticsExchange Market Update – 20 december 2024[/caption] VIKTIGT ATT KOMMA IHÅG: Förbered er på högre kontraktspriser för polyeten (PE) och polypropen (PP) genom att i god tid teckna leveransavtal för att mildra effekterna av de aviserade prisökningarna. Utvärdera ert leverantörsnätverk och undersök lokala inköpsalternativ för att hålla kostnaderna under kontroll. Var proaktiv när det gäller att anpassa dig till nya hållbarhetsregler och lagar, vilket kan kräva justeringar av dina inköpsstrategier och förpackningsmaterial för att du ska kunna följa reglerna och förbli konkurrenskraftig.

Metaller

Priserna på terminskontrakt för rostfritt stål i Kina har sjunkit till den lägsta nivån på fyra år till följd av lägre kostnader för viktiga råvaror som ferrokrom och nickelråjärn. Den förväntade tillväxten inom infrastruktur- och energiprojekt, tillsammans med efterfrågan från flyg- och försvarsindustrin, kan dock stabilisera eller höja priserna under 2025. Tullar på import från Kanada (potentiellt upp till 25 %) kan störa leveranskedjan och öka kostnaderna för aluminium. Ny kapacitet från anläggningar i USA förväntas i slutet av 2025, vilket kan lindra vissa begränsningar i aluminiumtillgången. Efterfrågan inom sektorer som halvledare och flyg- och rymdindustrin kan återhämta sig i slutet av året. Priserna på varmvalsade band (HRC) i USA är de lägsta sedan juli 2024, men det kan bli en återhämtning i början av 2025. Priserna på armeringsjärn och busheling-skrot är stabila men kan förändras snabbt beroende på den nya administrationens tullpolitik. För koppar, nickel och andra basmetaller förväntas måttliga prisfluktuationer, med potentiella uppåtgående trender som påverkas av geopolitiska utvecklingar och efterfrågan på nickel från elfordon.¹⁸ [caption id="attachment_12423" align="aligncenter" width="408"]

Diagramdata: BusinessAnalytiq[/bildtext] [bildtext id="attachment_12422" align="aligncenter" width="423"]

Diagramdata: BusinessAnalytiq[/caption] VIKTIGT ATT KOMMA IHÅG: Förutse potentiella prisökningar som drivs av geopolitiska faktorer såsom tullar och infrastrukturrelaterad efterfrågan. För att minimera kostnaderna bör man teckna avtal i god tid för rostfritt stål och aluminium, särskilt med tanke på att utbudsbegränsningar och en återhämtning i efterfrågan väntas senare under året. Följ den globala handelsutvecklingen och utnyttja stabila priser på marknaderna för armeringsstål, varmvalsat stål (HRC) och skrot för kostnadseffektiva inköpsstrategier.

Källor:1 – Supply Chain Management Review; ”Straight Talk”; 22 december 2024; av Brian Straight; 2 – Supply Chain Management Review; ”Industry Leaders Weigh in with 2025 Predictions”; 24 december 2024; av Brian Straight; 3 - 6 steg för att förbereda sig för 2025 års tullar och minimera störningar - Supply Chain 24_7; 4 - ”Livscykelanalyser spelar en stor roll för resultatet av EPR-program;” Packaging Dive; 7 januari 2025; 5 – Vad kan man förvänta sig av fraktmarknaden 2025; DAT.com; 6 – ”Utsikter för wellpapp 2025: Prishöjningar, indexavgångar och hot om tullar”; PackagingDive.com; 7 – Board Converting News; 1 januari 2025; 8 – Anbudsförfrågan för pallar och marknadsuppdatering från epalletinc.com; december 2024; 9 – TradingEconomics.com; 10 – Barden Building Products; 11 – Anbudsförfrågan för pallar och marknadsuppdatering från epalletinc.com; december 2024; 12 – Producentprisindex per bransch: Tillverkning av träcontainrar och pallar; 13 - ICIS 2025 Viktiga trender – Globala kemikalier och energi; icis.com; 14 - PlasticsToday.com; 29 december; 2024; 15 - ThePlasticsExchange Marknadsuppdatering – 20 december; 2024; 16 - ”Trumps tullar och vad man bör hålla ögonen på 2025 för polyeten;” 26 november 2024; ThePlasticsExchange.com; 17 - ”De kända okända faktorerna som plastindustrin står inför 2025;” 3 januari 2025; PlasticsToday.com; 18 - Ferguson Weekly Newsletter -- Vecka 9 december 2024